A prospettiva di u mercatu hè impurtante per evità i sbagli

Scritta da Lance Roberts via RealInvestmentAdvice.com,

A perspettiva di u mercatu hè essenziale per evità l'errore d'investimentu. Cù CNBC chì trasmette "Markets In Turmoil " ogni volta chì u mercatu cala, ùn hè micca meravigliatu chì u sentimentu di l'investitori hè avà u più bassu chì avemu vistu i bassi di crisa finanziaria.

Di sicuru, cum'è mostratu, u sentimentu di l'investitore estremamente negativu tende à esse u segnu di u fondu di currezzione è i mercati bearsi.

Tuttavia, avà chì simu cunnessi constantemente à i media finanziarii, simu inundati di tituli pensati per ottene "clicchi" più di furnisce nutizie reali. Cumu avemu discututu in "Risoluzioni di l'Investitori per 2022", u più grande mutore di fallimentu d'investimentu in u tempu hè a psiculugia.

"U prublema principali di l'investitore – è ancu u so peghju nemicu – hè prubabilmente ellu stessu". – Benjamin Graham.

U prublema di l'ancoraggio

"L'ancora hè un heuristicu revelatu da a finanza cumportamentale chì descrive l'usu subconsciousu di l'infurmazioni irrilevanti, cum'è u prezzu di compra di una sicurità, cum'è un puntu di riferimentu fissu (o ancora) per piglià e decisioni successive nantu à quella sicurità. – Investopedia

L'investituri sò furmatu da i media finanziarii per "ancora" à un puntu fissu in u mercatu. Misuremu u rendiment di u mercatu da u 1u ghjornu di cummerciale di ogni annu. O da u piccu di un avanzu. Per esempiu:

• U mercatu hè in crescita di 120% da i minimi di marzu 2020.
• U mercatu hè calatu di 10% da u piccu di u 2022.
• Or, u mercatu hè calatu 11% per l'annu.

U prublema hè chì a maiò parte di l'investituri ùn anu micca compru u fondu 2020 o vende u piccu 2022. Questi punti "ancora" furnisce pocu perspettiva per l'investitore mediu in quantu à induve sò relative à i so scopi finanziarii. Tuttavia, sti "ancore", ligati à l'aghjurnamenti custanti di i media, alimentanu i nostri prucessi di decisione emotiva guidati da "avidità" o "paura".

Fighjemu un esempiu:

A fine di u venneri, u mercatu hè calatu di 12% da u so altu di tutti i tempi.

Cumu avemu avvistatu parechje volte in 2021, quandu una correzione di 10% eventualmente hè ghjunta, "sentiria" peghju di ciò chì era per via di u longu periodu di bassa volatilità.

Iè, si senti terribili. Tuttavia, ci focalizemu avà nantu à quella "marca di l'acqua alta".

Ma questu hè u scopu di a macchina di marketing di Wall Street. Uttenite à fucalizza nantu à i guadagni o pèrdite attuali crea un "sensu d'urgenza" per voi per fà qualcosa. Perchè?

"U soldi in muvimentu crea tariffi è rivenuti per Wall Street".

Dunque, spinghjendu à piglià l'azzione ùn hè micca necessariamente "prufittu" per voi, ma hè prufittuamente per Wall Street.

Cambia u vostru Puntu di Ancora

Per riduce u vostru "buttone d'azzione emozionale", retrocede è cambia u vostru puntu di "ancora" .

Se a vostra cartera hè calata di 12% da u piccu recente, fate duie dumande:

1. Sò perdu soldi ? Or,
2. A mo cartera hè sempre allinata cù i mo scopi d'investimentu ?

Se u mo scopu hè di mediu un rendimentu annualizatu di 6%, induve sò oghje relative à quellu scopu?

U prublema di utilizà a "marca d'acqua alta" cum'è "ancora" hè chì resetta psicologicamente per misurà u nostru rendimentu da quellu livellu.

Duvemu misurà u rendiment da induve avemu principiatu. Se quellu iniziu era à principiu di settembre 2021, a cartera hè in calata di 7,3% è daveru perde soldi in quantu à u scopu finanziariu.

Per un investitore chì hà cuminciatu un annu fà, u mercatu ferma in un mudellu di cunsulidazione largu.

Tuttavia, se un investitore era abbastanza intelligente per cumprà u fondu di marzu 2020, a cartera hè sempre in crescita di 88% da quelli minimi dopu avè cullatu à un avanzu di 115%. Ddu avanzu hè sempre 14 anni di apprezzamentu necessariu per ghjunghje à u scopu finanziariu. Iè, da ghjennaghju, un investitore hà datu qualchì guadagnu, ma ferma assai davanti à i so obiettivi finanziarii.

U puntu quì hè chì induve sceglite di "ancora" a vostra analisi hà assai di fà cù a vostra psiculugia emuzionale in a gestione di i vostri soldi.

A perspettiva di u mercatu hè impurtante.

I media ùn ti aiutanu micca

Questu significa chì ùn deve micca attentu à i vostri soldi o piglià l'azzione quandu e cose vanu mali? Di sicuru, micca.

Cù i media chì alimentanu e nostre paure nantu à una basa 24/7, sia da "Fear Of Missing Out" à "Fear Of Losing It All" , hè difficiule di ùn lascià e nostre emozioni ottene u megliu di noi. Tuttavia, "ancoring" a nostra perspettiva di u mercatu à una marca precedente o un valore di cartera di dollari exacerba i nostri stati emotivi digià fragili.

In u "calore di u mumentu" , hè faciule d'esse pigliatu in l'attrazione emotiva di i mercati è i cambiamenti di valutazioni di cartera. Resta senza emozioni cù i vostri soldi hè a chjave per vincite u ghjocu longu. Cume Howard Marks hà scherzatu una volta:

" Se vi dumandu quale hè u risicu in l'investimentu, risponderete à u risicu di perde soldi.

Ma in realtà ci sò dui risichi in l'investimentu: Unu hè di perdiri soldi, è l'altru hè di perde una opportunità. Pudete eliminà l'una o l'altra, ma ùn pudete micca eliminà i dui à u stessu tempu. Allora a quistione hè cumu si mette in posizione versu questi dui risichi: ghjustu à mezu, più aggressivu o più difensivu.

Cumu evità di esse intrappulati da u diavulu ? Sò in questu affari da più di quarantacinque anni, cusì aghju avutu assai sperienza.

Inoltre, ùn sò micca una persona assai emotiva. In fatti, quasi tutti i grandi investitori chì cunnoscu sò senza emozioni. Sè vo site emutivu, allora cumprà in cima quandu tutti sò euforici è i prezzi sò alti. Inoltre, venderete à u fondu quandu tutti sò depressi è i prezzi sò bassi. Sarete cum'è tutti l'altri è fate sempre a cosa sbagliata à l'estremu ".

Tutti facemu "scelte male", avemu bisognu di qualchi guida per mantene a nostra perspettiva di u mercatu.

Fate megliu scelte sbagliate

U mo coach di nutrimentu hà avutu un grande dittu nantu à a dieta; "Fà megliu scelte sbagliate".

Tutti avemu da fà scelte sbagliate di tantu in tantu. L'obiettivu hè di pruvà à fà scelte sbagliate chì ùn anu micca un effettu eccessivu nantu à u nostru pianu. Quandu si tratta di dieta, se manghjate un burger, urdinate senza furmagliu è mayonnaise.

Quandu si tratta di a vostra cartera, se fate scumesse speculative, fate in dimensioni più chjuche. O, sè vo site inclinatu versu a "vendita di panicu" tuttu, cuminciate per vende alcuni ma micca tutti i vostri affari.

Impurtante, fucalizza nantu à e regule è a vostra disciplina d'investimentu.

• Fate più di ciò chì travaglia è menu di ciò chì ùn hè micca.
• Ricurdativi chì a "Trend Is My Friend".
• Siate o bullish o bearish, ma micca "hoggish". (I porchi sò macellati)
• Ricurdativi chì hè "Bene" per pagà i tassi.
• Massimizà i profitti mettendu in scena compra, ordini di travagliu, è ottene u megliu prezzu.
• Fighjate per cumprà opportunità dannuti, micca investimenti danati.
• Diversificà per cuntrullà u risicu.
• Cuntrolla u risicu per avè sempre livelli di vendita predeterminati è stop-loss.
• Fate i vostri travaglii.
• Ùn permettenu micca u panicu per influenzà e decisioni di compra / vendita.
• Ricurdativi chì "cash" hè per i vincitori.
• Aspetta, ma ùn teme micca, currezzione.
• Aspettate di esse sbagliati, è correggerà l'errori rapidamente.
• Verificate "speranza" à a porta.
• Siate flexible.
• Avè a pacienza per permette a vostra disciplina è strategia di travaglià.
• Spegne a televisione, mette u ghjurnale è fucalizza nantu à a vostra analisi.

Impurtante, mantene a vostra perspettiva di u mercatu in cuntrollu è assicuratevi chì ùn site micca ancoratu à qualcosa chì portarà à e decisioni poveri cù u tempu.

A più impurtante, se ùn avete micca una strategia d'investimentu è una disciplina chì seguite strettamente, questu hè un locu ideale per cumincià.